[BS]대차대조표 #Assets - Current Assets

Assets - Current Assets

Current Assets 은 일반적으로 1년( 또는 1 operating cycle 중 긴 기간 ) 안에 현금으로 전환이 가능한 자산을 의미합니다. 회사의 자금 사정에 따라 현금으로 전환하여 사용하게 되는 자산이므로, 일정량이상을 항상 보유하여야 하며, 반대로 너무 많은 Current Assets 는 회사의 자산을 최대한 효율적으로 이용하고 있지 못하다는 의미 이기도 합니다.

Current Assets 은 다음의 것들로 구성되어 집니다.

Cash and Cash equivalents

현금 또는 거의 현금과 같은 높은 유동성을 가진 자산입니다. 현금 외에 Treasury bills , commercial paper , money market funds 등이 있습니다. 이들은 현금 전환성이 매우 높아 Balance Sheet 에 올라와 있는 금액과 가치가 거의 일치합니다. ( Amortized cost = Fair value )

Marketable securities

Treasury bills , notes , bonds , equity securities 등을 의미합니다. 유가증권 시장에서 거래되는 것들을 의미하며 footnote 에 상세히 기술되어 있습니다.

Accounts receivable

Accural Base 회계에 따라 발생하는 자산입니다. 제공한 재화, 용역, 서비스에 대한 댓가로 받기로 되어있는 금액들 입니다. 

일반적으로 Net Realizable value 로 계상합니다. 이는 받기로 되어있는 총금액 ( Gross receivable ) 에서 Bad debt expense, 즉 받지 못할 수도 있을 것으로 생각되는 금액을 제외한 것입니다.

Bad debt expense 가 증가하면, contra accounts 인 Allowance for doubtful account 가 함께 증가합니다.

Net Realizable value = Gross receivable - Bad debt expense

Bad debt expense = Allowance for doubtful account 

Written off receivable : 완전히 받지 못할것으로 생각된다면 해당항목을 BS 에서 삭제해야하며, 이때 contra accounts 인 Allowance 항목 또한 감소해야 합니다.

Inventories

판매할 상품의 재고 입니다. 생산업 회사는 raw materials , work-in-process , finished goods 로 나누어 보고합니다.

재고가격은 purchase , conversion , carriage( to current place ) cost 를 포함해야 하며, abnormal waste , labor , overhead(간접비용) , storage cost , administrative over head , selling cost 는 포함해서는 안됩니다.

IFRS : FIFO , average cost

GAAP : FIFO , average cost , LIFO 

를 사용해서 기록하며 , 재고가격을 정할 때에는

IFRS : lower of cost , net realizable value ( = Selling price - completion cost - disposal cost )

GAAP : lower of cost , market price ( = replacement cost )

이 때, market price 는 Net realizable value 보다 커서는 안되며,

Net Profit Margin 보다 작아도 안된다.

해당 재고의 가치가 ( IFRS : NRV , GAAP : Market Price ) 보다 낮아졌다면, 즉시 재고에서 삭제하고 , Income statement 에 Loss 로 계상해야 합니다. 

후에 해당 재고의 가치가 회복( recovery ) 된다면, 

IFRS 에서는 그 재고를 다시 계상하며, GAAP 에서는 재고를 계상하지 않고, 그 재고가 팔렸을 경우에만 수익을 계상합니다.

 

Other current Assets

Prepaid Expense

Operating Cost 중 미리 지불된 금액을 의미합니다. 해당 Operation 이 발생하고 실제로 지출이 발생하며, IS 에 비용을 계상하고, Prepaid Expense 를 감소시키는 형태로 작성합니다.

Deferred tax assets

해당 기간동안 실제 세금을 지급하는 금액( tex reporting income )과 세금을 회계처리 하는 금액( financial reporting income )이 다르기 때문에 발생하는 자산입니다. 

taxes payable > income tax expense 인 경우에 발생합니다.

즉, 내야할 세금에 비해 회계 처리할 세금이 적다면 발생합니다. (?)